Paradigme des applications consommateurs Web3 et réflexions sur la théorie d'investissement

Récemment, Alliance DAO a attiré l'attention en raison de l'incubation réussie d'applications de consommation Web3 telles que Pump.fun et Moonshot. Cet article résumera la philosophie d'investissement d'Alliance DAO et proposera des observations sur ce secteur, en décrivant les principaux paradigmes des applications de consommation Web3, les défis et les opportunités auxquels elles sont confrontées, et enfin, en résumant les réflexions sur la théorie d'investissement dans les applications de consommation Web3.

L'incubation de l'Alliance DAO pour le secteur des consommateurs Web3

L'Alliance DAO Accelerator a incubé ou investi dans 28 applications Web3 pour consommateurs, qui peuvent être grossièrement classées en 7 catégories:

1. Catégorie Life Style : des projets visant à cultiver des modes de vie sains et innovants pour les utilisateurs, tels que StepN, Sleepagotchi, etc.

2. Catégorie Jeux : jeux Web3 ou GameFi, tels que Axie Infinity, Genopets, etc.

3. Produits spéculatifs en crypto : des produits répondant aux besoins de spéculation en crypto des utilisateurs, tels que Pump Fun, Moonshot, etc.

4. Catégorie SocialFi : tokeniser l'influence des utilisateurs sur les réseaux sociaux, comme fantasy.top, 0xPPL, etc.

5. Économie des créateurs : plateforme de distribution de nouveaux modèles économiques pour les créateurs de contenu, tels que Koop, CreatorDAO.

6. Catégorie financière : produits réduisant les coûts d'utilisation et de gestion des Crypto pour les utilisateurs, tels que Hana Network, P2P.me, etc.

7. Catégorie d'outils : produits qui résolvent des problèmes de la vie quotidienne des utilisateurs, comme proto.

En termes de préférences d'investissement, Alliance DAO s'est principalement concentré sur les projets liés aux jeux et à l'économie des créateurs de 2021 jusqu'au premier semestre 2023, puis a commencé à se tourner vers des projets de spéculation crypto, de SocialFi et de finance au second semestre 2023.

La philosophie d'investissement d'Alliance DAO comprend principalement :

1. Se concentrer sur la capacité à apporter une véritable valeur à l'écosystème au niveau des applications.

2. L'équipe fondatrice doit se concentrer sur le PMF et éviter d'introduire des tokens trop tôt.

3. Les applications destinées aux utilisateurs ordinaires non Web3 réduisent les coûts d'acquisition grâce aux "jetons publicitaires" ; tandis que celles destinées aux utilisateurs natifs Web3 se concentrent sur de nouveaux actifs, générant une demande d'investissement et de spéculation.

4. Pensez que l'écosystème Solana est plus favorable au succès des applications Consumer, pour des raisons comprenant : une communauté plus active, un meilleur soutien aux ressources écologiques, une infrastructure plus rapide et à faible coût, et des barrières concurrentielles plus élevées pour les produits.

Définition et classification des applications consommateurs Web3

Les applications de consommation Web3 désignent des applications logicielles destinées aux consommateurs, dotées de caractéristiques Web3. Elles peuvent généralement être classées en 10 grandes catégories :

1. Médias sociaux
2. Mode de vie
3. Divertissement
4. Jeu
5. Actualités
6. Outils
7. Éducation
8. Santé et médecine
9. Finance
10. Photographie

Paradigme des applications consommateurs Web3 et ses opportunités et défis

Il existe trois paradigmes d'applications consommateurs Web3 courants :

1. Tirer parti des caractéristiques technologiques des infrastructures Web3 pour optimiser les problèmes existants des applications de consommation traditionnelles :

• Protection de la vie privée et souveraineté des données maximales Opportunité : apporter aux utilisateurs la souveraineté des données, éviter les fuites de confidentialité Point difficile : une protection de la vie privée insuffisante pour devenir un avantage concurrentiel clé, et cela pourrait affecter les modèles commerciaux dominants.

• Environnement d'exécution fiable à faible coût disponible 24h/24 et 7j/7 dans le monde entier Opportunité : réduire le coût de confiance dans la collaboration entre les parties. Point difficile : les cas d'utilisation sont relativement rares, principalement concentrés dans le secteur des services financiers.

2. Utiliser des actifs cryptographiques pour concevoir de nouvelles stratégies de marketing, des programmes de fidélité ou des modèles commerciaux :

• Réduire le coût d'acquisition des clients grâce à des activités de marketing basées sur des tokens telles que les Airdrops Opportunité : créer des tokens à coût zéro pour capturer des utilisateurs Point difficile : le coût de conversion des utilisateurs initiaux est élevé, et le rendement marginal d'acquisition des clients diminue.

• Programme de fidélité des utilisateurs basé sur X to Earn Opportunité : utiliser les propriétés financières des tokens pour réduire les coûts de rétention et d'activation. Point de difficulté : l'attention des utilisateurs se déplace des fonctionnalités du produit vers le taux de rendement, ce qui n'est pas favorable au développement à long terme.

• Monétiser directement les attributs financiers des Tokens Opportunité : le projet peut vendre des pièces pour encaisser directement Point difficile : un modèle commercial non durable, qui nuira à long terme aux intérêts des utilisateurs.

3. Servir entièrement les utilisateurs natifs de Web3, en résolvant les points de douleur uniques de cette partie des utilisateurs :

• Construire un nouveau récit, concevoir une monétisation autour des éléments de valeur inexploités des utilisateurs natifs de Web3. Opportunité : obtenir le pouvoir de tarification sur de nouveaux actifs, ce qui permet de réaliser des profits monopolistiques Point difficile : dépendre des ressources de l'équipe et de la collaboration avec les "prix", concurrence intense

• Répondre aux besoins non satisfaits des utilisateurs natifs de Web3 grâce à de nouveaux outils de produits. Opportunité : atteindre facilement le PMF, établir un modèle commercial solide Point difficile : cycle de développement long, difficile d'obtenir un financement précoce important, nécessité de rester fidèle à ses principes.

Réflexions sur la théorie de l'investissement dans les applications consommateur Web3

1. Comment dépasser le cycle spéculatif est la principale préoccupation des applications de consommation Web3.

Prenons l'exemple de Friend.Tech, qui a introduit une conception de courbe de liaison pour attirer les utilisateurs à court terme, mais a augmenté le seuil d'entrée à long terme. Un trop grand nombre de jetons liés à la praticité du produit a entraîné une surabondance d'utilisateurs spéculatifs. Les applications de consommation Web3 doivent réfléchir à la manière de trouver un PMF après avoir accumulé des utilisateurs, de maintenir l'engagement des utilisateurs et de construire un modèle commercial durable.

2. Évaluation des investissements dans les applications consommateurs Web3

Aborder principalement sous deux angles :

• Données d'exploitation des produits : données utilisateurs ( nombre d'utilisateurs actifs, taux de croissance, taux de rétention, etc. ) et données de conversion ( AUM, dépenses utilisateur, etc. )
• Évaluation de l'équipe : compétences techniques, sens du marché, ressources de l'équipe

3. Définition des applications consommateurs Web3 réussies

Les investissements à court terme se concentrent davantage sur le prix des tokens, tandis que les investissements à long terme accordent plus d'importance aux performances des données de revenus et à la durabilité.

4. "Appliquer le modèle de fabrique" ou une stratégie commerciale plus déterministe

En s'appuyant sur l'expérience de ByteDance, il est essentiel de continuer à expérimenter le développement de divers produits, en laissant le marché choisir la direction du succès et en investissant continuellement. Des projets comme Friend.Tech ont le potentiel de devenir des usines d'applications Web3.

5. Les caractéristiques de la prochaine application consommateur Web3 réussie

Trois paradigmes possibles :

• Attirer les KOL en utilisant le caractère ludique du produit, puis tirer parti de l'influence des KOL pour acquérir des utilisateurs.
• Partir des véritables besoins des utilisateurs de Web3 et s'appuyer sur la force du produit pour gagner le marché
• Innovation du modèle commercial, comme l'utilisation des ressources inutilisées des utilisateurs pour créer de la valeur

6. Catégories d'applications consommateurs Web3 où il est le plus facile de trouver un PMF

• Applications de type social Web3 : introduction de modèles commerciaux durables, augmentation du taux de rétention des utilisateurs
• Applications de type outils de transactions sur la chaîne : répondre aux besoins différenciés et personnalisés des utilisateurs
• Applications de paiement : Construire des barrières à la concurrence dans des scénarios tels que les paiements transfrontaliers et la gestion des fonds inactifs.
• Applications DeFi : surmonter les limitations de performance, concurrencer CeFi dans des scénarios de trading à haute fréquence.