Парадигма споживчих додатків Web3 та теоретичні роздуми про інвестиції

Нещодавно Alliance DAO привернув увагу завдяки успішному інкубаційованню споживчих додатків Web3, таких як Pump.fun і Moonshot. У цій статті буде підсумовано інвестиційну концепцію Alliance DAO та наведено спостереження щодо цього сегменту, описано основні парадигми споживчих додатків Web3, з якими вони стикаються, а також виклики та можливості, а в кінці буде підсумовано роздуми щодо інвестиційної теорії споживчих додатків Web3.

Alliance DAO щодо інкубації споживчого сегмента Web3

Alliance DAO Accelerator спільно інвестував або інвестував у 28 веб3 споживчих застосунків, які можна умовно розділити на 7 категорій:

1. Категорія Life Style: проекти, що формують у користувачів нові здорові способи життя, такі як StepN, Sleepagotchi тощо.

2. Ігри: Web3-ігри або GameFi, такі як Axie Infinity, Genopets тощо.

3. Крипто-спекулятивні: продукти, що задовольняють потреби користувачів у крипто-спекуляціях, такі як Pump Fun, Moonshot тощо.

4. SocialFi клас: токенізація впливу користувачів у соціальних медіа, такі як fantasy.top, 0xPPL тощо.

5. Економіка творців: платформи розподілу нових економічних моделей для творців контенту, такі як Koop, CreatorDAO.

6. Фінансові продукти: зменшення витрат користувачів на використання та управління криптовалютою, такі як Hana Network, P2P.me тощо.

7. Інструментальні засоби: продукти, що вирішують реальні життєві проблеми користувачів, такі як proto.

З точки зору інвестиційних уподобань, Alliance DAO з 2021 по перше півріччя 2023 року в основному зосереджувався на проектах у сфері ігор та економіки творців, а з другого півріччя 2023 року почав переходити до спекулятивних крипто-проектів, SocialFi та фінансових проектів.

Інвестиційна концепція Alliance DAO в основному включає:

1. Зосередьтеся на тому, щоб прикладний рівень приносив справжню цінність для екосистеми.

2. Засновницька команда повинна зосередитися на PMF, уникаючи занадто раннього впровадження токена.

3. Застосунки для звичайних користувачів, які не є Web3, в основному знижують витрати на залучення клієнтів завдяки "рекламним токенам"; для користувачів Web3 Native вони зосереджені на нових об'єктах активізації, що викликає інвестиційний спекулятивний попит.

4. Вважається, що екосистема Solana більш сприятлива для успіху споживчих додатків, причини включають: більш активну спільноту, сильнішу підтримку екосистемних ресурсів, швидшу та дешевшу інфраструктуру, вищі бар'єри для конкуренції продуктів.

Визначення та класифікація споживчих застосунків Web3

Web3 споживчі додатки - це програмне забезпечення для споживачів, що має характеристики Web3. Зазвичай їх можна поділити на 10 основних категорій:

1. Соціальні мережі
2. Спосіб життя
3. Розваги
4. Ігра
5. Новини та інформація
6. Інструменти
7. Освіта
8. Здоров'я та медицина
9. Фінанси
10. Фотографія

Парадигма споживчих додатків Web3 та їх можливості і виклики

Є три поширені парадигми споживчих додатків Web3:

1. Використовуючи технологічні особливості інфраструктури Web3, оптимізувати проблеми, що існують у традиційних споживчих додатках:

• Максимальний захист приватності та суверенітет даних Можливість: надати користувачам суверенітет даних, уникнути витоку конфіденційності Проблема: недостатня захищеність приватності не може стати основною конкурентною перевагою і може вплинути на основні бізнес-моделі.

• Доступне глобальне середовище для надійного виконання в будь-який час доби Можливість: зменшити витрати на довіру в співпраці зі сторонами. Складність: обмежені сфери застосування, в основному зосереджені на фінансових послугах.

2. Використання криптоактивів для розробки нових маркетингових стратегій, програм лояльності користувачів або бізнес-моделей:

• Зниження витрат на залучення клієнтів за допомогою маркетингових заходів на основі токенів, таких як Airdrop Можливість: створення токенів без витрат для залучення користувачів Важка частина: висока вартість конверсії користувачів-сіянців, зменшення граничної вигоди від залучення клієнтів

• Програма лояльності користувачів на основі X to Earn Можливість: використання фінансових властивостей токену для зниження витрат на утримання та активізацію Труднощі: увага користувачів переходить з функцій продукту на прибутковість, що заважає довгостроковому розвитку.

• Використання фінансових властивостей токенів для прямого монетизації Можливість: проект може безпосередньо продавати монети для отримання готівки Складність: нестійка бізнес-модель, яка в довгостроковій перспективі зашкодить інтересам користувачів

3. Повністю обслуговувати нативних користувачів Web3, вирішуючи унікальні проблеми цієї групи користувачів:

• Створення нової наративу, орієнтуючись на елементи невикористаних цінностей первинних користувачів Web3 для монетизаційного дизайну Можливість: отримати право на ціноутворення нових активів, що дає змогу отримати монопольний прибуток Складність: залежність від ресурсів команди та співпраці з "ціноутворювачами", жорстка конкуренція

• Задоволення потреб нативних користувачів Web3 через нові інструменти продуктів Можливості: легко досягти PMF, створити міцну бізнес-модель Складність: тривалий цикл розвитку, важко отримати великі суми раннього фінансування, потрібно дотримуватися своїх початкових цінностей

Роздуми про теорію інвестування в споживчі додатки Web3

1. Як перевершити спекулятивні цикли - це головне питання, яке цікавить споживчі додатки Web3.

Наприклад, Friend.Tech вводить дизайн кривої зв'язування, щоб залучити користувачів у короткостроковій перспективі, але в довгостроковій перспективі підвищує бар'єр для входу. Надмірна прив'язка токенів до продуктивності продукту призводить до надмірної кількості спекулятивних користувачів. Споживчі додатки Web3 повинні думати про те, як знайти PMF після накопичення користувачів, підтримувати залученість користувачів і будувати стійку бізнес-модель.

2. Оцінка інвестицій у споживчі додатки Web3

Основні аспекти:

• Дані операційної діяльності продукту: дані користувачів ( кількість активних користувачів, темп зростання, рівень утримання тощо ) та дані конверсії ( AUM, видатки користувачів тощо )
• Оцінка команди: технічна спроможність, ринкове чуття, ресурси команди

3. Визначення успішних споживчих додатків Web3

Короткострокові інвестиції більше зосереджені на ціні токенів, тоді як довгострокові інвестиції більше звертають увагу на показники доходу та стійкість.

4. "Використання фабричного шаблону" або більш визначена бізнес-стратегія

Орієнтуючись на досвід ByteDance, постійно пробуючи та помиляючись, розробляючи різні продукти, обирати успішний напрямок на основі ринку та продовжувати інвестувати. Проекти, такі як Friend.Tech, мають потенціал стати фабрикою додатків Web3.

5. Ознаки наступного успішного споживчого додатку Web3

Три можливі парадигми:

• Використання цікавості продукту для залучення KOL, а потім використання впливу KOL для отримання користувачів
• Виходячи з реальних потреб користувачів Web3, спираючись на продуктивність продукту для завоювання ринку
• Інновації в бізнес-моделях, такі як використання вільних ресурсів користувачів для створення вартості

6. Найбільш легка для знаходження категорія споживчих застосунків Web3 для PMF

• Web3 соціальні додатки: впровадження стійких бізнес-моделей, підвищення утримання користувачів
• Інструменти для торгівлі на блокчейні: задоволення різноманітних та індивідуальних потреб користувачів
• Платіжні додатки: створення конкурентних бар'єрів у ситуаціях, таких як міжнародні платежі, управління вільними коштами.
• DeFi додатки: подолати обмеження продуктивності, конкуруючи з CeFi в таких сценах, як високооб'ємна торгівля